Этот блог был создан с образовательными целями, чтобы повысить финансовую грамотность посетителей и чтобы рассказать об инвестировании и трейдинге простым языком, понятным даже новичку. Канонические определения активов и пассивов вы можете найти в интернете, учебниках по финансам и бухгалтерскому учету. Мы к ним вернемся в разделе «инвестиции» этого блога, когда будем разбирать фундаментальный анализ.
Мы — частные инвесторы, наша «домашняя» бухгалтерия сильно отличается от бухгалтерии крупных компаний, мы не «котируемся» на бирже, и нет необходимости в оценке наших «основных средств». Поэтому для простоты понимания проблематики «активов и пассивов» при формировании своей стратегии и стиля инвестирования предлагаю запомнить следующее:
Активы — это все то, что генерирует положительный денежный поток (доходы), пассивы — все, что генерирует отрицательный денежный поток (расходы).
В этом контексте становятся предельно ясными наши задачи на пути к созданию собственного пенсионного фонда. Они заключаются в увеличении активов и сокращении пассивов.
Обратите внимание, что предлагаемое мной определение подразумевает возможность перехода из актива в пассив и обратно. Давайте рассмотрим пару примеров:
Автомобиль
Вы передвигаетесь на автомобиле по городу, ездите на работу, по делам. Это удобно, в современном мире сложно представить жизнь без автомобиля. Но при этом, если автомобиль у вас в собственности, вы вынуждены его содержать, а это:
- транспортный налог
- налог на роскошь, если автомобиль попал в список Минпромторга
- расходы на техническое обслуживание
- амортизация (конечно, вы напрямую не платите за амортизацию, но ваш автомобиль стареет, и с каждым днем/километром пробега он становится дешевле, т.е. создает отрицательный денежный поток)
В этом случае автомобиль — это пассив, т.е. наличие автомобиля у вас в собственности увеличивает ваши расходы.
Но при этом автомобиль может быть и активом. Например, если вы используете его как такси или занимаетесь какими-либо еще коммерческими перевозками. В таком случае автомобиль становится вашим «средством производства», инструментом, с помощью которого вы зарабатываете деньги. Конечно, вышеперечисленные расходы никуда не денутся, но очевидно, что теперь вы будете тщательно их оценивать и назначать такую цену за свои услуги перевозки, чтобы она их покрывала и приносила прибыль «сверху», т.е. автомобиль будет создавать положительный денежный поток.
Недвижимость
Квартира или дом, в котором вы живете в контексте нашего определения — всегда пассив. Вы тратите деньги на содержание недвижимости, налоги, капитальный ремонт и прочее. Денежный поток отрицательный. Но при этом, если вы сдаете недвижимость, она становится активом и начинает приносить вам доход.
Надо понимать, что вышесказанное — не руководство к немедленному действию. Человеку нужно где-то жить, и если жилье единственное, то нет никакого смысла его сдать в аренду, а самому съехать в хостел. Равно как нет смысла срочно продать машину и пересесть на такси и каршеринг. Но при этом надо держать парадигму активов и пассивов в голове при управлении вашим имуществом, при принятии решения о покупке имущества. Оно станет активом или пассивом? Какие денежные потоки оно будет формировать и как это повлияет на ваш итоговый баланс? Просто ли вам будет перевести это имущество из пассивов в активы, если возникнет необходимость. Каков вторичный рынок этого имущества и т.д.?
Любые формы кредитов, включая кредитные карты (не путать с дебетовыми картами) естественно являются пассивами. От них необходимо как можно скорее избавляться. Об этом есть отдельная статья на сайте, «почему нельзя жить в кредит«.
Обратите внимание! Ваши активы и пассивы могут генерировать денежные потоки не напрямую, а косвенно, например отнимая или высвобождая для вас время. Время — деньги, ведь вы можете потратить его с пользой, приближаясь к своим финансовым целям. Ниже еще несколько примеров, какие еще неочевидные формы могут принимать ваши активы и пассивы.
Другие пассивы: вредные привычки, пробелы в образовании, низкий эмоциональный интеллект и т.д.
Другие активы: хорошие друзья, полезные связи и т.д.
Если хотите получать информацию в реальном времени, подписывайтесь на наш Telegram канал «Сам себе инвестор» (@selfinvestorz).
